Любой, кто следил
за развитием финансовых
сервисов в последнее десятилетие, заметил,
что цифровые технологии меняют и переворачивают
многие традиционные рынки
товаров. Последнюю
инновацию представил PayPal, пионер онлайн-платежей, предложив
программу для смартфонов,
позволяющую вернуть одолженные семье
или друзьям деньги.
Концепция совместной экономии, объединяющей
равноправных участников процесса (Р2Р
или peer-to-peer, от англ.
peer — равный), больше не
кажется чем-то туманным —
она меняет зарубежный валютный
рынок, гостиничную
и туристическую индустрии
и даже помогает
людям находить места
для парковки.
Наиболее значительно в Великобритании,
Р2Р
меняет множество рынков
финансовых инструментов для ретейла,
включая предоставление застрахованных и незастрахованных ссуд
физическим лицам и небольшим
компаниям или снабжение оборотными
средствами малого и среднего
бизнеса методом инвойс—финансирования.
Для потребителей, которые хотят
вложить или сэкономить
средства, Р2Р
кредитные платформы дают альтернативу как
традиционным банковским счетам (которые
могут включать страхование
депозитов, но при
этом предлагают чудовищно
низкие процентные ставки), так и
другим инвестиционным инструментам, как правило
высокорисковым и основанным на
долевом участии (форма компенсации нефинансовыми
средствами, например,
частью акций компании или
другими формами собственности).
В случае с Р2Р
издержки для потребителя ниже, поскольку такие
платформы дешевы и могут
снижать цены для
пользователей. Современные цифровые
системы предлагают очень
прозрачное информирование и превосходный сервис. Технология также
подразумевает скрупулезный менеджмент кредитных рисков, а
средняя штрафная ставка
за невозврат по
кредиту вот уже
10 лет держится
на уровне ниже
3%.
Мы подсчитали, что членские
платформы, которые составляют
до 90% рынка, в сумме
предоставили займов на 3
миллиарда фунтов в Великобритании, и к
концу 2015 года
эта цифра,
предположительно, перевалит за
4 миллиарда фунтов. Кроме того, по всей
видимости, еще больше
потребителей заработают на инвестировании в
Р2Р кредитование начиная
с апреля 2016,
когда оно будет освобождено от налога в рамках законодательства
об именных накопительных
счетах.
Финансирование
бизнеса также меняется. Кредитоспособные малые
и средние предприятия
все чаще ищут
Р2Р-кредиторов, наравне с
инвойс-финансированием. Р2Р-платформы предлагают быстрый и эффективный
сервис и конкурентоспособные
процентные ставки, причем
без штрафов за
досрочное погашение. Многие предприятия
удовлетворяют требованиям банков для предоставления
займов, но
предпочитают Р2Р,
потому что оно обещает
более скорую отдачу
и лучший сервис. Другим компаниям
могли отказать в
банковском кредитовании, поскольку они
относятся к новым,
не столь привычным секторам
экономики (вроде
технологических или креативных индустрий) и их
активы, как
правило, неосязаемы, хотя они
и демонстрируют достаточную
кредитоспособность. Р2Р-платформы также предлагают бридж-финансирование
для рынка коммерческой
собственности, компенсируя нехватку
доступного жилья в Великобритании.
С точки зрения общей
перспективы, пока не
ясно, как
технологическая инновация повлияет на большинство традиционных
рынков. Как
изменятся услуги в финансах, медиа,
ретейле и транспорте?
Откуда мы будем привлекать
финансирование для покупки недвижимости
в будущем?
Как изменится процесс накоплений в
ближайшее десятилетие? Как мы
будем ходить за
покупками? Как будем
путешествовать?
С точки зрения финансовых
сервисов, многие
привычные бренды масс-маркета уже оценили
возможности совместной экономии и сейчас работают
с peer-to-peer кредиторами. И мы
это можем только
приветствовать.
Те же, кому
сложно приспособиться к
технологическим переменам и динамике рынка, предпочли тактику
нагнетания страха и пытаются
таким образом осадить
рост инноваций и
конкуренции. Но они
еще не поняли, что многие
потребители уже воодушевились цифровыми
новшествами и высоко ценят
возможность легко получить качественные
товары и услуги, недоступные ранее. И для
этой неуклонно растущей
группы людей пути
назад нет.
Р2Р
может быть сравнительно
новым, но
задержится надолго.
Автор Кристина Фарниш, председатель
Peer-to-Peer Finance Association.
Подписывайтесь на наш Telegram-канал, чтобы быть в курсе всех новостей и событий Рунета.
